거래량 분석의 모든 것 - 세력의 흔적을 읽는 법

거래량의 중요성

거래량은 "주가의 연료"라고 불립니다. 아무리 좋은 차트 패턴도 거래량이 동반되지 않으면 신뢰하기 어렵습니다. 거래량은 시장 참여자들의 관심과 자금의 흐름을 보여주는 가장 솔직한 지표입니다.

거래량 기본 원칙

• 거래량 증가 + 주가 상승 = 건강한 상승 (매수 우세)
• 거래량 증가 + 주가 하락 = 강한 하락 (매도 우세)
• 거래량 감소 + 주가 상승 = 상승 피로, 주의 필요
• 거래량 감소 + 주가 하락 = 하락 둔화, 바닥 근접 가능

거래량 패턴 분석

1. 거래량 급증 (Volume Spike)

평소 대비 3배 이상의 거래량이 터지는 현상

• 바닥에서 급증: 세력 매집 가능성, 상승 전환 신호
• 상승 중 급증: 추가 상승 또는 고점 형성
• 고점에서 급증: 매물 출회, 하락 전환 주의

2. 거래량 감소 (Volume Dry-up)

거래량이 현저히 줄어드는 현상

• 하락 후 감소: 매도 압력 소진, 바닥 신호
• 상승 후 감소: 매수 관심 감소, 조정 가능

3. 거래량 이격

주가는 상승하는데 거래량은 감소하면 주가와 거래량의 이격이 발생합니다. 이는 상승 추세 약화의 신호입니다.

세력의 거래량 패턴

매집 단계

1. 주가 횡보 또는 약보합
2. 거래량 점진적 증가
3. 특정 가격대에서 대량 거래
4. 하락 시 거래량 감소 (매물 소화)

상승 단계

1. 거래량 동반 상승
2. 눌림목에서 거래량 감소
3. 재상승 시 거래량 재증가

분산 단계

1. 고점에서 대량 거래량
2. 상승 없이 거래량만 증가
3. 세력의 물량 넘기기

거래대금 분석

거래량보다 거래대금이 더 정확할 수 있습니다.

• 거래대금 = 거래량 × 주가
• 저가주는 거래량이 많아도 의미 없을 수 있음
• 일평균 거래대금 100억 이상 종목이 단타에 적합

거래량 지표

• OBV (On Balance Volume): 거래량 누적 지표
• VR (Volume Ratio): 상승일 거래량 / 하락일 거래량
• 거래량 이동평균선: 5일, 20일 거래량 평균

실전 매매 활용

매수 신호

• 바닥권에서 거래량 급증 + 양봉
• 전고점 돌파 시 거래량 동반
• 눌림목에서 거래량 감소 후 재상승

매도 신호

• 고점에서 거래량 급증 + 긴 윗꼬리
• 상승하는데 거래량 계속 감소
• 대량 거래량 + 음봉 출현